【Hantec Markets外汇市场速览】2025/10/16 行情概览与交易策略建议

📰核心行情（截至纽约收盘）

美元指数：98.664（-0.4%），创一周新低，区间 98.47-99.05，受美联储降息预期压制。

人民币：中间价 7.0968（调升 27 基点），创 2024 年 11 月以来新高；在岸 7.1224（+0.02%），离岸 7.1232（-0.09%）。

驱动：中国 9 月核心 CPI 同比 1.0%（近 19 个月首次回升至 1%），经济边际回暖。

主要货币对（收盘 / 涨跌幅）：

EUR/USD：1.1665（+0.15%），欧元区 ZEW 经济景气指数 22.7（前值 26.1），但美元走弱支撑欧元。

GBP/USD：1.3426（+0.32%），英国央行维持利率不变，英镑受美元疲软带动。

USD/JPY：150.6030（-0.31%），日本央行释放干预信号，避险情绪升温推升日元。

AUD/USD：0.6548（+0.23%），大宗商品价格反弹提振澳元。

🌍核心驱动因素

美联储政策：主席鲍威尔暗示 “年内再降两次息”，10 月降息概率升至 98.9%，12 月降息预期达 80%。褐皮书显示美国经济活动 “变化不大”，劳动力市场疲软，强化宽松预期。

地缘与商品：中东局势缓和，但黄金创 4208.28 美元 / 盎司历史新高（+1.6%），白银逼近 53 美元 / 盎司，避险情绪仍存。中国 9 月 PPI 同比 - 2.3%（降幅收窄 0.6 个百分点），工业品通缩压力缓解。

政策与数据：日本央行警告 “密切关注汇率波动”，市场对干预预期升温。

美国政府停摆进入第 14 天，参议院拨款表决仍未果，拖累美元信心。

短期展望与策略

美元指数：美联储降息预期主导下行，若跌破 98.24，可能下探 98.03。关注 10 月 20 日美国 9 月 CPI（市场预期同比 3.1%），若超预期或引发技术性反弹。

欧元 / 美元：欧元区经济数据疲软限制涨幅，短线可在 1.1670 附近轻仓试空，止损 1.1700，目标 1.1640。

美元 / 日元：日本央行干预风险升温，建议观望或逢高做空，止损 151.50，目标 150.00。

人民币：国内经济改善叠加政策维稳，人民币或延续升值趋势，短期关注 7.1150 支撑。

📌风险提示

美国政府停摆升级、中东局势反复。

美联储政策预期差、日本央行外汇干预。

10 月 24 日美国 9 月零售销售数据（市场预期环比 0.3%）。