摘要:上周五,随着市场开始考虑美联储推迟降息的可能性,美元指数继续走强,连续第二周收高0.44%,报104.42。标志性的10年期美国国债收益率跌破4.2%水平,收于4.194%,而最受美联储政策利率影响的2年期美国国债收益率收于4.596%。
日期:2024年3月25日
经济亮点(格林尼治标准时间+8)
无重大影响事件
市场概览
全球市场回顾
上周五,随着市场开始考虑美联储推迟降息的可能性,美元指数继续走强,连续第二周收高0.44%,报104.42。标志性的10年期美国国债收益率跌破4.2%水平,收于4.194%,而最受美联储政策利率影响的2年期美国国债收益率收于4.596%。
在强势美元的压力下,现货黄金继续下跌,一度跌破2160美元/盎司大关,最终收跌0.72%,但仍然以2168.48美元/盎司收高0.44%结束了本周;现货白银收跌0.29%,报24.68美元/盎司。
随着加沙停火的可能性增加以及美国钻井平台数量的持续减少,上周油价保持稳定。WTI原油在美国交易时段前一度飙升至每桶81美元,但随后放弃了所有涨幅,收跌0.01%,报每桶80.74美元;布伦特原油收跌0.02%,报每桶85.52美元。
道琼斯工业平均指数收跌0.77%,标普500指数收跌0.14%,而纳斯达克指数上涨0.16%,继续刷新收盘新高。特斯拉(TSLA.O)收窄亏损,收跌1.15%。纳斯达克金龙中国指数下跌1.8%,陆金所(LU.N)下跌9%,小鹏汽车(XPEV.N)近8%,微博(WB.O)下跌5%。
欧洲股市表现不一,德国DAX30上涨0.15%,英国富时100指数上涨0.61%,欧洲斯托克50指数下跌0.42%。
香港股市开盘走低并持续下跌,恒生指数开盘下跌117点,报16745点,随后暴跌,一度下跌逾500点至16387点。午间交易时段损失略有收窄,但市场仍然疲软。恒生指数收跌2.16%,科技指数下跌3.55%,总交易量达到1356.5亿港元。制药、医疗外包和物流股领跌,乳业和科技股的大幅下跌拖累了市场。东方海外国际(00316.HK)跌近17%,京东健康(06618.HK)跌超12.5%,理想汽车(02015.HK)跌超10%,哔哩哔哩(09626.HK)跌超9%,小鹏汽车(09868.HK)、药明生物(02269.HK)跌超8%,阿里健康(00241.HK)跌超7%;携程集团(00780.HK)上涨近2.5%,金山软件(03888.HK)上涨近1%。
A股市场疲软,人工智能应用概念股飙升;收盘时,上证综指下跌0.95%,深证成份指数下跌1.21%,创业板指下跌1.47%。传媒娱乐板块大幅上涨,世纪天鸿、阅文集团、华策影视触及涨停20%;计算能力租赁概念股同样飙升,润泽科技、奥飞数据触及涨停20%;存储芯片概念股走强,西部数据、康强电子触及涨停;大部分板块下跌,低空经济概念股领跌,咸亨国际、永越科技等触及跌停;种业、黄金概念、锂矿、半导体、有色、医药等板块跌幅居前。全市场超过4200支股票下跌,交易量超过1万亿元。
机构观点:
1. 美国银行(Bank of America,BofA)
欧元/美元(EUR/USD)走势的未来轨迹因为不同的叙事而变得模糊,使得做出明确预测变得困难。在经济基本面和政策影响的不同观点和变数之间,均衡预测暗示EUR/USD的前景相对稳定,将保持在1.20以上。因此,建议投资者和分析师在EUR和USD之间错综复杂的相互作用中谨慎行事,认识到由于全球经济和地缘政治的不确定性,汇率可能持续偏离均衡水平。
2. 法国农业银行(Credit Agricole)
在3月联邦公开市场委员会(FOMC)会议之后,美元交易者正在导航一个复杂的环境。联储预测的详细见解和点阵图的修改暗示了一个比最初想象的更加平衡或可能谨慎乐观的经济展望。鉴于此,结合4月通常出现的季节性模式,法国农业银行建议在美元下跌时采取战术性买入。这一方法基于市场重新调整的预期和从市场情绪的变化中获利的机会。
3. 丹斯克银行(Danske Bank)
瑞士国家银行(SNB)出人意料的降息及其对通胀预测和外汇干预政策的影响,暗示EUR/CHF短期内将上行。尽管市场最初的反应,丹斯克银行仍然坚持其进一步降息的预测,预计到年底政策利率将稳步降至0.75%。这最近的决定标志着一个战术转变,可能为接下来时期EUR/CHF的上涨铺平了道路。
周四,在美联储理事沃勒的鹰派言论推动下,美元指数一度飙升至日内高点104.72,之后放弃了大部分涨幅,收涨0.23%于104.53。
美联储理事克里斯托弗·沃勒最近的评论强调了在调整利率方面的谨慎态度,这对金融市场来说是一个重要时刻。沃勒的观点强调,由于令人失望的通胀数字,需要等待一段时间才考虑降息,这与美联储主席鲍威尔对缓解价格压力的更乐观看法形成了对比。
周四,在美联储理事沃勒的鹰派言论推动下,美元指数一度飙升至日内高点104.72,之后放弃了大部分涨幅,收涨0.23%于104.53。
周三,美元指数在104点以上窄幅波动,最终收平于104.29。基准10年期美国国债收益率保持在4.2%以上,收于4.228%,而对联储政策利率最敏感的2年期国债收益率收于4.583%。