CWG資訊：美元和美債已經回落，黃金長期上漲，但短期內可能面臨上漲動能分割的風險

CWG Markets市場資訊2024年10月25日（週五）：

匯訊摘要：

週四，美元指數有所回調，並跌至104關口附近，最終收跌0.38%，報104.02。美債收益率同樣回落，基準的10年期美債收益率收報4.2170%；對貨幣政策更敏感的兩年期美債收益率收報4.0920%。

週四現貨黃金漲幅一度超1%，但未能突破2740美元關口附近阻力，最終收漲0.75%，報2735.77美元/盎司。現貨白銀衝高回落，最終收跌0.07%，報33.66美元/盎司。

據報美國和以色列將試圖重啟加沙停火磋商，原油下跌近1%，WTI原油在美盤前一度漲至72.20美元的日內高點，隨後回吐全部漲幅並轉跌，最終收跌0.99%，報70.22美元/桶；布倫特原油收跌0.91%，報74.22美元/桶。

前日公布數據與消息：

澳新銀行警告，黃金長期上漲，但短期內可能面臨上漲動能減弱的風險。美國上週初請失業金人數減少，創2024年9月28日當週以來新低，美元和國債收益率獲提振。美國和以色列將試圖重啟加沙停火磋商，週四國際原油出現下跌。

美國至10月19日當週初請失業金人數錄得22.7萬人，創2024年9月28日當週以來新低，也低於市場預期的24.5萬。這一數據增強了市場對美聯儲將逐步降低利率的預期。根據芝加哥商品交易所（CME）的“美聯儲觀察”工具，11月降息25個基點的概率從前一天的92%上升至97%。週四美元指數小幅上漲後回調，最終收跌0.38%，報104.02。

週四英鎊兌美元反彈0.42%，報1.2974。英國央行降息預期仍是英鎊的潛在利空。英國最新發布的採購經理指數（PMI）初值低於市場預期，低迷表現可能推動英國央行採取更大的降息措施。根據LSEG Refinitiv的數據，英國貨幣市場顯示11月和12月降息的可能性較高。

經歷一段時間下跌後，週四歐元兌美元略有反彈，收漲0.43%，報1.0827。然而，瑞訊銀行資深分析師Ipek Ozkardeskaya指出，隨著多位歐洲央行決策者提出可能加快降息速度，歐元對美元的匯率有進一步下滑的風險。

週四美元兌日圓收跌0.61%，報151.82。Monex外匯交易員Helen Given表示：“日圓再次走上危險的道路，尤其是考慮到日本央行在下週的會議上加息的可能性非常小。”Given稱，到今年年底，日圓很有可能回落向1美元兌155日圓水平。

週四美債收益率回落，基準的10年期美債收益率收報4.2170%；對貨幣政策更敏感的兩年期美債收益率收報4.0920%。

因報導稱美國和以色列將試圖重啟加沙停火磋商，週四國際原油出現下跌。WTI原油收跌0.99%，報70.22美元/桶；布倫特原油收跌0.91%，報74.22美元/桶。

週五（10月25日）亞市早盤，現貨黃金高位震盪，目前交投於2735.06美元/盎司附近。金價週四上漲近1%，收報2735.78美元/盎司，接近歷史高點，因持續的地緣政治擔憂帶來的避險需求提振了金價。

雖然金價已經從歷史高點2758.33美元附近回落，但High Ridge Futures金屬交易主管David Meger說："我們真正看到的是，黃金繼續被視為抵禦通脹壓力的典型對沖工具，加上避險需求和資金流入，黃金繼續受到極好的支撐。美國大選前的不確定性是支撐黃金市場的又一支柱，因為市場可能會在大選前感到不安。"

對各國央行進一步放寬貨幣政策的預期，以及黃金作為經濟和政治不確定性對沖工具的傳統聲譽，使今年迄今為止的金價上漲了32%以上，並多次創下歷史新高。

澳新銀行分析師在10月24日的報告中指出，雖然黃金價格從長遠來看有上漲趨勢，但短期內可能面臨上漲動能減弱的風險。報告中提到，由於政治不穩定和對美國債務問題的擔憂，黃金作為避險資產的吸引力增強。

美元在升至近三個月高點後漲勢暫歇，並從週三創下的近三個月高點回落0.38%，收報104.26，回調週三的全部漲幅，日K線形成“吞沒”看空頂部信號，投資者需要予以警惕，如果美元進一步回調，或將給金價繼續衝高提供機會。

美元指數技術分析：

美指週四上漲在104.45之下遇阻，下跌在104.00之上受到支持，意味著美元短線上漲後有可能保持下跌的走勢。如果美指今天上漲在104.35之下遇阻，後市下跌的目標將會指向103.85--103.70之間。今天美指短線阻力在104.30--104.35，短線重要阻力在104.55--104.60。今天美指短線支持在103.85--103.90，短線重要支持在103.70--103.75。

歐元/美元技術分析：

歐美週四下跌在1.0770之上受到支持，上漲在1.0830之下遇阻，意味著歐美短線下跌後有可能保持上漲的走勢。如果歐美今天下跌在1.0785之上企穩，後市上漲的目標將會指向1.0845--1.0865之間。今天歐美短線阻力在1.0840--1.0845，短線重要阻力在1.0860--1.0865。今天歐美短線支持在1.0785--1.0790，短線重要支持在1.0750--1.0755。

黃金技術分析：

黃金週四下跌在2714.00之上受到支持，上漲在2744.00之下遇阻，意味著黃金短線上漲後有可能保持下跌的走勢。如果黃金今天上漲在2748.00之下遇阻，後市下跌的目標將會指向2730.00--2718.00之間。今天黃金短線阻力在2747.00--2748.00，短線重要阻力在2759.00--2760.00。今天黃金短線支持在2730.00--2735.00，短線重要支持在2718.00--2719.00。

主要財經數據：

財經大事件：

市場波動：

歐洲股市收盤：歐股主要股指大多收漲，德國DAX30指數收漲0.34%；英國富時100指數收漲0.13%；歐洲斯托克50指數收漲0.26%。

美國股市收盤：美股道指收跌0.33%，標普500指數

漲0.21%，納指漲0.76%。特斯拉(TSLA.O)漲21.9%，為2013年5月以來的最佳單日漲幅，市值增加約1500億美元。IBM(IBM.N)跌超6%，英偉達(NVDA.O)漲0.6%。納斯達克中國金龍指數收跌0.8%，阿里巴巴(BABA.N)跌1.7%，再鼎醫藥(ZLAB.O)漲14%，小鵬汽車(XPEV.N)跌6%。

貴金屬收盤：現貨黃金一度漲超1%，但在2740關口附近受阻回落，最終收漲0.75%，報2735.77美元/盎司。現貨白銀在美盤時段大幅下挫，抹去日內全部漲幅並轉跌，最終收跌0.07%，報33.66美元/盎司。

CWG後市預測：

美元今天短線以逢高做空為主，破位止損，有盈利30個點以上就設好止贏，在美國開市前撤出所有沒有成交的掛單。本策略適合保證金，實盤可作參考。

美元指數：可以在104.35---103.75的區間上限賣出，有效破位30個點止損，目標在區間的下限。

歐元/美元：可以在1.0865---1.0785的區間下限買入，有效破35個點止損，目標在區間的上限。

英鎊/美元：可以在1.3035---1.2925的區間下限買入，有效破位40個點止損，目標在區間的上限。

美元/瑞郎：可以在0.8680---0.8640的區間上限賣出，有效破位20個點止損，目標在區間的下限。

美元/日圓：可以在152.60---150.80的區間上限賣出，有效破位40個點止損，目標在區間的下限。

澳元/美元：可以在0.6660---0.6620的區間上限賣出，有效破位25個點止損，目標在區間的下限。

美元/加元：可以在1.3900---1.3820的區間下限買入，有效破位35點止損，目標在區間的上限。

黃金：可以在2748.00---2718.00的區間的上限賣出，有效破位10美元止損，目標在區間的下限。

提醒大家注意一下，如果當天策略首先達到預期的平倉目標，求穩的投資者可以放棄當天的操作計畫。投資者在實際執行本策略的時候，可以提前5--10個點開始佈置相應的倉位，但止損的價位應該不折不扣的執行。

依據本策略做單，當有30個點以上的盈利的時候請做好平價保護，也可以獲利了結，千萬不要讓盈利單變成虧損單。

建倉標準：風險承受能力在20%以下，每2000美元做單0.1手就可以；風險承受能力在20%--50%之間，每1000美元做單0.1手就可以；風險承受能力超過50%以上，每1000美元做單0.2--0.3手就可以。

（新增風險披露）CWG Markets作為一家FCA全授權並監管的交易服務商，本文所含內容及觀點僅為一般信息，並未有將您的投資目標、財務狀況和投資需求考慮在內。任何引用歷史價格波動或價位水平的信息均基於我們的分析，並不表示或證明此類波動或價位水平有可能在未來重新發生。部分研究報告預測僅代表分析師個人觀點，不作為投資建議，敬請廣大用戶者理性投資，注意風險。如果您有任何疑問，請尋求獨立顧問的建議。