美元/日元上涨进入阻力区域150.00

市场

荷兰芯片制造商阿斯麦公司（ASML）昨天给整个股票市场带来了冲击波。在意外提前一天公布的财报中，这家欧洲备受瞩目的科技公司下调了明年的业绩展望，因为订单量远低于投资者的预期。在这家对经济敏感的公司传出消息后，欧洲斯托克50 指数断崖式下跌，最终跌幅约为 2%。美国股市承压，芯片板块和更广泛的科技股尤其如此。纳斯达克指数下滑了约 1%。今天上午，亚洲股票多数下跌，但从盘中低点回升。在明天中国住房部长召开新闻发布会之前，中国股市收跌。美国长期收益率承压，因为 石油价格再次大幅下跌限制了近期通货膨胀预期的升温。令人失望的纽约制造业指数（-11.9 对比预期 +3.6，前值 11.5）和避险情绪导致收益率最终下跌超过 9 个基点（30 年期）。短期收益率因上述任何触发因素而出现动摇，这表明在 11 月 5 日美国大选即将到来之际，市场对美联储当前的定价感到满意。德国利率在整个曲线上下跌了 4.7-5.4 个基点。美元技术性上涨。欧元/美元本月早些时候跌破了双顶形态的 1.10 颈线，并于昨日跌至 1.0907 以下（2024 年至今年内低点高点的 50%回撤位）。1.08 区域看起来仍是其短期目标，今天经济日历清淡不会阻碍其行情。美元/日元的上涨在 150 杠杆附近遇到阻力。昨日强劲的劳动力市场报告将欧元/英镑重新推向年内至今的低点，而今早的英国通货膨胀数据却恰恰相反。在总体价格水平月率稳定在年率上升 1.7% 之后，该货币对跳空高开（0.836）。这是自 2021 年 4 月以来首次低于 2%，低于 1.9% 的一致预期。核心通货膨胀（3.2%，低于3.6%）和服务业通货膨胀（4.9%，低于5.6%）等基本指标分别低于3.4%和5.2%的标准。低于预期的 PPI 指数则为通胀画上了句号。英国央行行长最近呼吁在 通货膨胀持续减速的情况下采取更加积极的货币宽松政策。因此，市场对今天数据的重视程度超过了昨天的数据。11月降价25个基点的价格已经确定。

新闻与观点

新西兰第三季度通货膨胀率从第二季度的 3.3% 降至第二季度的 2.2%。这是自2021年3月以来，年通货膨胀率首次回到新西兰纽储行1-3%的目标范围内。新西兰统计局消费者价格经理尼古拉-格罗登（Nicola Growden）表示，\“价格仍在上涨，但涨幅不如之前记录的那么大\”。消费者价格环比上涨了0.6%（第二季度为0.4%），但这仍略低于0.7%的一致预期。房租价格上涨是造成年度通货膨胀的最大原因，涨幅达 4.5%。地方当局的利率和付款价格上涨了 12.2%。在 0.6% 的季度增幅中，有一半是由它们造成的。药品价格环比上涨 17%。好的贸易品价格环比下降-0.2%，同比下降-1.6%。非贸易品价格环比上涨 1.3%，同比上涨 4.9%。纽储行在 8 月份货币政策声明中预计通货膨胀率为 2.3%。通货膨胀率回归目标可能会使纽储行相信 ，它可以进一步减少政策限制，以支持不景气的增长。市场认为在 11 月 27 日的会议上，新西兰央行将再下调 50 个基点。有些人甚至认为有可能下调 75 个基点（35%）。纽元/美元今早持续交投于守势，报 0.606。

纽约美联储银行昨日公布了消费者预期调查报告。 消费者的通货膨胀预期在三个期限内喜忧参半。一年期的通货膨胀预期中值保持不变，为 3.0%；三年期的通货膨胀预期中值从 2.5% 上升至 2.7%；五年期的通货膨胀预期中值从 2.8% 上升至 2.9%。 对劳动力市场的预期有所改善。未来 12 个月内自愿离职的概率从 19.1%上升至 20.4%，失业后找到工作的概率从 52.3%上升至 52.7%。提前一年的家庭收入和支出增长预期分别下降 0.1 个百分点至 3.0%和 4.9%。与一年前相比，人们对获得信贷的看法和预期有所改善。然而，未来三个月错过最低债务偿还期的感知概率从 13.6% 上升至 14.2%，为该系列自 2020 年 4 月以来的最高读数。